Por Kara Scannell
La Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) está adelantando una serie de medidas regulatorias en contra de compañías y personas de alto perfil a medida que trata de establecer lo que su nueva jefa llama "un sentido de urgencia".
En la última semana, la SEC anunció tres acuerdos extrajudiciales con Bank of America Corp., General Electric Co. y el ex presidente de la junta de American International Group Maurice "Hank" Greenberg, con cada uno comprometiéndose a pagar altas multas. Estas coincidieron con el anuncio de los cambios más significativos a las operaciones internas de la agencia en décadas, incluyendo la creación de al menos siete divisiones especializadas y medidas para acelerar los casos.
La presidenta de la SEC, Mary Schapiro y el director de cumplimiento Robert Khuzami tratan de reparar la reputación de la agencia, la cual ha sido golpeada en los últimos años. La agencia estaba tomando mucho tiempo en presentar casos y falló a la hora de detener la pirámide de inversión multimillonaria de Bernard Madoff antes que este confesara en diciembre.
"Muchos aspectos de nuestras iniciativas están diseñados directa o indirectamente para crear eficiencias y un sentido de urgencia en nuestro trabajo", dijo Khuzami en una entrevista.
Los empleados de la SEC y los abogados defensores de las compañías y personas investigadas están notando el cambio de tono.
"Claramente el mensaje que se está enviando es que la SEC va a ser mucho más dura con respecto a los arreglos extrajudiciales, en términos de multas", dice Walter Ricciardi, un ex subdirector de cumplimiento que ahora es socio del bufete Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP. "Ellos quieren demostrar que hay un nuevo policía duro en las calles".
Desde que tomó las riendas de la SEC en enero, Schapiro ha buscado devolverle el aliento a la división de cumplimiento. Contrató a Khuzami, un ex fiscal federal, quién está usando las reglas del Departamento de Justicia para hacer más eficiente a la agencia.
En un discurso de la semana pasada en el que detalló los cambios, Khuzami anotó que la agencia había "oído a las críticas y las había usado como una oportunidad para aprender".
Los cambios se presentan semanas antes que el inspector general de la SEC presente un informe crítico del manejo del caso Madoff.
Los empleados de la SEC están llevando a cabo una revisión "dirigida" de casos viejos o aquellos con poca actividad "para determinar si se justifica una investigación continúa", dice Khuzami. "Los casos que merezcan una continua investigación se mantendrán abiertos y activos. Algunos serán cerrados".
La semana pasada, la SEC mostró su disposición a multar a las empresas e individuos, una práctica que Schapiro dice que perdió fuerza bajo su antecesor. La SEC resolvió demandas con Bank of America, multándola con US$33 millones, General Electric, a quien multó con US$50 millones y con Greenberg, quien pagará US$7,5 millones y devolverá otros US$7,5 millones en supuestas ganancias impropias.
Todas las partes llegaron al acuerdo sin admitir o negar su culpabilidad.
La agencia trata de acelerar los casos con nuevas tácticas. Busca formas de entregar puntos de cooperación a personas que ayuden a las autoridades a descubrir fraudes. Para acelerar los casos, el liderazgo de cinco miembros de la SEC ya no necesita aprobar todas las órdenes formales de investigación.
La SEC también está tomando una posición más firme para lidiar con aquellos bajo investigación al cesar la entrega rutinaria de extensiones para responder a las citaciones Wells, las cartas que se envían a las empresas y personas detallando los cargos que la agencia considera presentar, según varios abogados defensores.
Fuente: WSJ
